1.27每日市场分析报告

美元指数

基本面分析：

周四公布的数据显示，美国经济在第四季保持强劲增速。美国商务部表示，第四季度国内生产总值(GDP)环比增长年率初估值为2.9%。第三季度增速为3.2%。经济学家之前预计增速为2.6%。劳工部的另一份报告显示，截至1月21日当周，初请失业金人数下降6000人，经季节调整后为18.6万人。Equiti Capital驻伦敦的首席宏观经济学家Stuart Cole说，“美国数据反映的情况有些喜忧参半， 这些数据表明，面对美联储迄今为止快速收紧货币政策的行动，经济继续显示出韧性”。但德国商业银行的经济学家仍预计今年美国将出现衰退，第四季度可能是一段时间内最后一个强劲的季度，尤其是在细分项方面已经不那么令人鼓舞了。我们仍然预计，由于美联储的大幅度加息，经济将滑入衰退。

技术面分析：

天图上，所有短期均线继续压制，周线月线下行趋势不变，MACD零上运行，RSI指数中低位，短期继续震荡寻底。

欧美

基本面分析：

欧元兑美元周四下跌0.2%，收报1.0890美元，但离周一触及的九个月高点1.09295美元不远。欧洲央行政策制定者Robert Holzmann表示，他预计2023上半年欧洲央行至少会加息两次，每次加息50个基点。欧洲央行管理委员会成员雷恩(Olli Rehn)表示：“欧洲央行2023年春天有可能大幅加息。”法国兴业银行策略师布鲁克斯(Kenneth Broux)表示：“欧洲央行两名鹰派和一名鸽派(雷恩)成员支持2月和3月加息50个基点。欧元兑G10值得买入。” 他称：“当然，在某个时点，围绕通胀前景的风险将变得更加平衡。举例来说，在这段时间里，我们还可以进一步下调利率，加息幅度从50个基点降至25个基点，但我们离那还很遥远。”

市场分析师Gary Howes总结称，欧洲央行似乎还没有准备好停止加息，这一立场对欧元区债券收益率的提振应该会进一步支持欧元兑美元。

技术面分析：

天图上，5日线稍稍压制，其它短期均线继续支撑，周线和月线上升趋势不变，MACD零上运行，RSI指数中高位。今日操作策略低多为主，1.0830-1.0820进场，止盈位1.1000，止损位1.0620。

黄金

基本面分析：

金价周四下跌，因美元走强，美国经济数据强劲，可能促使美联储在更长时间内保持高利率。现货金下跌0.8%，至每盎司1931.37美元，此前曾下滑至1918.49美元。由于消费者增加了商品支出，美国经济在第四季度保持了强劲增速，但在接近年底时，这一势头似乎已大大放缓。指标美债收益率也接近盘中高点，对金价构成压力。Heraeus Precious Metals高级交易员Tai Wong说：“从这个数据中可以看出，经济和就业市场总体仍具韧性，第四季度个人消费下滑可能是受情绪驱动的，但总的来说，它肯定给美联储提供了在更长时间内将利率保持在高位的空间。”初请失业金人数降幅也超过预期，表明劳动力市场紧张。 在下周美联储会议前，周五出炉的核心个人消费支出数据将对多头和空头心理均产生影响。

技术面分析：

天图上，5日线稍稍压制，其它均线继续支撑，周线月线重心继续上移，MACD零下运行，RSI指数中高位。今日操作策略低多为主，1925-1920入场，止损1908，止盈1938。

美国原油：

基本面分析：

油价周四上涨约2%，因市场预期，随着第一大石油进口国重新开放经济，以及美国经济数据向好，全球需求将增强。据知情人士透露，欧盟正在制定一项计划，将柴油等俄罗斯优质成品油出口的价格上限设为100美元，打折产品的价格上限将降低至45美元。在七国集团提出部分基于现有原油上限的价格区间后，欧盟执行机构正在考虑这些目标水平，但在与成员国的谈判期间，这些水平仍可能发生变化。目前一些国家寻求对俄罗斯石油出口收入施加更严格的限制，并加强欧盟对莫斯科更广泛的制裁。但一些欧洲官员则担心禁令实施后，柴油短缺，而价格上限旨在确保俄罗斯出口的商品仍能销往世界其他地区。七国集团官员预计，目前销往欧洲的俄罗斯柴油很可能会在拉丁美洲和非洲找到买家。与此同时，欧洲将试图从中东和美国购买柴油。

技术面分析：

天图上，所有短期均线继续支撑，MACD零上运行，RSI指数中高位。今日操作策略低多为主，80.0下方入场，止盈82.5，止损77.5。

镑美

基本面分析：

英镑兑美元周四基本持平，收报1.2402，本周有望小涨，这将是连续第三周周线上涨，尽管交易员仍然担心英国央行面临的任务，在不损害已陷入衰退的经济的情况下控制通胀。三菱日联表示，由于英国央行可能在下次会议上发布谨慎的政策展望，英镑面临下跌风险。三菱日联分析师Lee Hardman在一份报告中称，预计英国央行将在2月2日的会议上加息50个基点，但市场目前完全定价该行年底前至少会降息25个基点。鉴于今年晚些时候英国利率的前景越来越鸽派，市场参与者预计下周加息的指引将表明，央行对进一步加息的必要性会更加谨慎。Hardman称，这或将给英镑带来下行风险。英国央行在2022年的加息幅度经常低于投资者的预期，或者发布明显悲观的经济预测，从而令市场预期失望。因此，如果历史重复的话，2月2日的货币政策委员会(MPC)更新可能会引发英镑的下跌。

技术面分析：

天图上，所有短期均线继续支撑，周线月线重心上移，MACD零上运行，RSI指数中高位。今日操作策略高空为主，1.2400-1.2390入场，止盈1.2180，止损1.2550。

美日

基本面分析：

美元兑日元周四上涨0.47%，收报130.16。为了引导市场情绪，日本央行上周选择按兵不动。尽管如此，市场仍认为，日本央行最早可能在2023年4月至6月进行政策调整，影响政策变化时间的因素包括日本政府与日本央行的协议变更的可能性、美债收益率和美元以及决定其走势的美国经济和货币政策情况。目前市场最关注的问题之一是，将在2023年4月上任的央行新行长是否会修改日本央行与政府的协议（日本政府与日本央行达成的一项协议，该协议规定央行将“尽早”实现2%的通胀目标）？对于这个问题，日本首相岸田文雄回应称，现在还不是讨论修改2013年与日本央行达成的协议的时候。岸田文雄表示：“现在还为时过早，因为新行长还没有任命。”日本央行行长黑田东彦将于今年4月份卸任，岸田文雄表示，预计将在任命新行长后决定是否讨论这个问题。

技术面分析：

天图上，10日线支撑，其它均线继续压制，周线重心下降趋势不变，MACD零上运行，RSI指数中低位。今日操作策略高空为主，130.00上方入场，止盈128.000，止损132.00。